這次國家下調(diào)民間借貸利率，主要還是為了減少整體社會(huì)的負(fù)債率。對(duì)于企業(yè)和個(gè)人而言，有好處也有壞處。
好處是社會(huì)融資成本減低了，企業(yè)可能會(huì)更愿意去借錢擴(kuò)大生產(chǎn)，個(gè)人也會(huì)愿意消費(fèi)。
壞處則是金融機(jī)構(gòu)降低貸款利率后，利潤自然就稀薄了，但是壞賬風(fēng)險(xiǎn)卻沒有變。這種情況下，金融機(jī)構(gòu)很可能會(huì)提高借貸門檻，將一些還款能力較弱、信用相對(duì)差的企業(yè)和個(gè)人排除在外。
在低利潤、高風(fēng)險(xiǎn)的運(yùn)作方式下，民間借貸規(guī)模可能會(huì)減少。所以總的來說，對(duì)于信用度高的企業(yè)和個(gè)人而言，這是一件好事。但對(duì)于信用度較低的企業(yè)（尤其是中小企）和個(gè)人，未來借錢會(huì)越來越難了。某些民間借貸很可能會(huì)轉(zhuǎn)向地下活動(dòng)，或者以利用其他方式補(bǔ)足利潤。
國家下調(diào)民間借貸利率，還是有兩主要目的：
一是為了打擊高利貸，減少社會(huì)負(fù)債率和壞賬率——
因?yàn)樯鐣?huì)負(fù)債率過高或者增速過快，會(huì)大幅降低全社會(huì)的抗風(fēng)險(xiǎn)能力。一旦經(jīng)濟(jì)環(huán)境出現(xiàn)變化，例如經(jīng)濟(jì)增長減慢，企業(yè)及個(gè)人賺錢能力減弱時(shí)，很容易會(huì)出現(xiàn)利潤抵不上債務(wù)的情況。大量企業(yè)或個(gè)人就很大機(jī)會(huì)出現(xiàn)資金鏈斷裂，還不起錢，從而引發(fā)一系列的連鎖效應(yīng)，甚至是金融危機(jī)。所以國家下調(diào)民間借貸利率，某程度上也是在“去杠桿”。
二則是建立信用社會(huì)——
未來信用差的人會(huì)越來越難借錢，不管是透過金融機(jī)構(gòu)，還是民間借貸機(jī)構(gòu)，借錢的機(jī)會(huì)都會(huì)變低。相反的，對(duì)于信用好的人而言，借貸成本減低了。說透了，這明明白白是信用社會(huì)的激勵(lì)機(jī)制，透過“限制”貸款的方式變相鼓勵(lì)大家保持信用。
不要亂消費(fèi)，并且避免過度借貸行為。 |
發(fā)表于 2020-8-30 11:47:36
收藏